Todos hemos escuchado a los expertos financieros de exponer sobre los beneficios de la diversificación en las inversiones, y no es sólo hablar, una cartera de acciones de carácter personal deberán ser diversificados en algún grado. Después de todo, ninguno de nosotros desea "poner todos los huevos en una canasta" y nos exponemos al riesgo inherente de la celebración de un solo stock.

Pero se puede ir demasiado lejos en la difusión de su apuesta? Sí que puede.  Aquí le mostraremos cómo los inversionistas tienden a convertirse en sobre diversificadores y cómo se puede mantener un equilibrio adecuado.

Qué es la diversificación?
Cuando hablamos de diversificación en una cartera de acciones, nos referimos al intento por parte del inversor a reducir la exposición al riesgo al invertir en diferentes compañías en diferentes sectores, industrias o incluso países. La mayoría de los profesionales de inversión están acuerdo en que si bien la diversificación en las inversiones no es ninguna una garantía contra la pérdida, es una estrategia prudente hacia sus objetivos financieros. Hay muchos estudios que demuestren por qué funciona la diversificación, pero para decirlo de manera simple mediante la difusión de sus inversiones a través de los diversos sectores o industrias, con una correlación baja entre sí, a reducir la volatilidad de los precios.

Esto se debe a diferentes industrias y sectores no se mueven arriba y abajo al mismo tiempo o al mismo ritmo, si usted mezcla las cosas en su cartera, es menos probable que experimente una gran baja, ya que cuando algunos sectores experimentan tiempos difíciles , otros pueden ser prósperos. Esto proporciona el rendimiento de una mayor coherencia general de la cartera.

Dicho esto, es importante recordar que no importa cuán diversificada esté su cartera, el riesgo nunca puede ser eliminado. Usted puede reducir el riesgo asociado a las acciones individuales (lo que los académicos llaman el riesgo no sistemático), pero existen riesgos de mercado inherentes (riesgo sistemático) que afectan a casi todas las acciones. Ninguna cantidad de diversificación puede evitarlo.

La forma generalmente aceptada para medir el riesgo consiste en analizar los niveles de volatilidad. Un concepto estadístico denominado desviación estándar se utiliza para medir la volatilidad.

Muchos inversionistas tienen la visión equivocada de que el riesgo es reducido proporcionalmente con cada uno de acciones adicionales en una cartera, cuando en realidad esto no podría estar más lejos de la verdad. Hay pruebas sólidas de que sólo se puede reducir el riesgo hasta un cierto punto en el que no hay ningún beneficio adicional de diversificación.